2010年上半年我國拖拉機行業(yè)深度分析

　　“數(shù)據(jù)會說話”，隨著上半年農(nóng)機行業(yè)各種數(shù)據(jù)的“新鮮出爐”，我們也在第**時間對拖拉機行業(yè)的數(shù)據(jù)予以收集、整理和分析，希望通過數(shù)據(jù)反映的問題，讓我們能理性客觀的看待上半年拖拉機行業(yè)的真實運營情況。

　　一、市場啟動晚，項目執(zhí)行20天

　　2010年中央財政擬安排農(nóng)機具購置補貼預算資金155億元，比上年增加25億元，年初撥付100億元，補貼范圍擴大到12大類45個小類180個品目，補貼種類擴大至牧業(yè)、林業(yè)、抗旱節(jié)水及現(xiàn)代農(nóng)業(yè)發(fā)展急需的機具，已基本覆蓋所有農(nóng)機產(chǎn)品。與往年相比，今年上半年國家農(nóng)機購置補貼**大的變化是項目實際執(zhí)行時間晚。今年農(nóng)業(yè)部3月10日才公布了國家補貼目錄，且改變了補貼方式采用定額補貼方式，放開了補貼產(chǎn)品價格，實施網(wǎng)上報名和手工報名并軌。由于補貼方式的調(diào)整，各省又開始自行制定本省的農(nóng)機補貼實施細則，導致整體補貼工作進度緩慢，多數(shù)省份4月底才可點擊申報購機，大部分省份同比去年項目啟動時間推遲近2個月，部分地區(qū)甚至錯過了春耕生產(chǎn)，而2009年2月底一些省份的農(nóng)機項目補貼已經(jīng)進入了實質(zhì)操作階段了。5月份才開始正入實質(zhì)性操作階段，而項目執(zhí)行期只有20天的時間就基本結束了。截止6月30日，全國農(nóng)機具購置補貼項目累計執(zhí)行93.52億元，約占第一批中央下?lián)苜Y金總額的94%。

　　二、廠家備貨早、渠道庫存大

　　2009年各企業(yè)都提前幾個月進行產(chǎn)能提高和備貨鋪貨，但是今年市場旺季并沒有如人們預期的如期來臨，1~4月份大中輪拖社會實銷只有5萬臺，而社會庫存已經(jīng)飚升到了14萬臺，進入5月份后，各地項目才開始進入實質(zhì)性操作階段，當月實現(xiàn)銷售6萬臺，超過了前四個月的總和，社會需求得到集中釋放，廠家?guī)齑鎵毫τ休^大的緩解，6月份后各地項目執(zhí)行陸續(xù)進入尾聲，當月實現(xiàn)社會實銷3萬臺。上半年累計實銷14萬臺，根據(jù)**新的規(guī)模企業(yè)上半年發(fā)貨情況統(tǒng)計，上半年大中輪拖總計發(fā)出近20萬臺，減去14萬臺的實銷量，渠道內(nèi)至少仍有6萬臺的庫存，這將為下半年競爭埋下伏筆。

　　三、大中拖首現(xiàn)頹勢、小輪拖滑聲依舊

　　大中輪拖一直是農(nóng)機補貼政策的“寵兒”，今年也不例外，從補貼機具類型結構上看，動力機械仍是各地補貼熱點產(chǎn)品，上半年動力機械、收獲機械、耕整地機械三大類的補貼資金占用量**大，達到67.54億元，占補貼資金總量的73.4%。雖然有補貼資金的拉動、各地政府的傾力支持，但連年的快速增長，已經(jīng)在各地迅速聚集起了巨大的保有量，尤其是2009年異常的火暴增長，使得國內(nèi)新增了超過28萬臺的新機器，所以進入2010年后，在大中輪拖161萬臺社會保有量下，部分主銷區(qū)出現(xiàn)了階段性的需求飽和，據(jù)不完全統(tǒng)計，上半年大中輪拖社會實銷量同比下滑了18%~20%，其中大輪拖同比下滑20%~23%，中輪拖下15%，可以說經(jīng)過近五年的瘋狂增長，國內(nèi)大中輪拖，尤其是80馬力以上大型輪式拖拉機需求已見頹勢，市場拐點開始凸現(xiàn)?！叭战K則昃,月盈則虧”，農(nóng)機產(chǎn)品有其固有的規(guī)律，經(jīng)過幾年的高速增長，市場會進入自我調(diào)整期，所以今年上半年大中輪拖銷量的下滑實屬正常，做為企業(yè)要通過戰(zhàn)線收縮、產(chǎn)品結構優(yōu)化、出臺有競爭力的促銷政策等措施來積極適應市場的調(diào)整期。

　　受大中輪拖、農(nóng)用車的雙重擠壓，及小四輪產(chǎn)品升級換代緩慢，市場轉移遲緩等因素的影響，今年上半年小輪拖產(chǎn)品行業(yè)產(chǎn)量、發(fā)貨量和社會實銷量都出現(xiàn)了較大幅度的下滑，1~6月份，規(guī)模企業(yè)累計發(fā)貨量15萬臺，同比下降7%左右，其中時風銷量10.5萬臺，同比下滑2.5%，福田2萬臺，同比下滑2.5%，一拖1.8萬臺，同比下滑19%，時風在小輪拖銷售中仍占絕對優(yōu)勢，并且市場占有率在進一步提高，行業(yè)資源還在向時風集中。

　　四、競爭環(huán)境惡化，準入門檻抬高

　　大輪拖行業(yè)已經(jīng)進入了緊密寡頭的競爭階段，從上圖可以看出，行業(yè)的前三位市場份額不斷提高，從其它企業(yè)所占份額看，市場集中度在進一步提高，說明大輪拖行業(yè)的競爭已經(jīng)非常激烈。從理性的角度考慮，在緊密寡頭的競爭階段，已經(jīng)不適合新手再進入這個市場，但從2010年進入國家農(nóng)機補貼目錄的企業(yè)名錄分析，今年仍有十幾家企業(yè)進入，這些企業(yè)在地方保護下可能會存活一段時期，但從近兩年大輪拖各企業(yè)市場占有率分析，新進入企業(yè)已經(jīng)很難分到令自己滿意的一杯羹了。大輪拖產(chǎn)品屬于單機價值高的產(chǎn)品，如果沒有3000臺以上銷量就形不成規(guī)模經(jīng)濟效應，沒有規(guī)模效應企業(yè)在市場就只是在陪太子讀書了，2009年除了市場前8位，其它企業(yè)的產(chǎn)品合計銷量只有6000臺，進入國家補貼目錄的企業(yè)有33家，平均每家企業(yè)年銷量只有180臺左右，從2010年上半年各企業(yè)市場占有率看，大輪拖市場集中度仍在提高，中小企業(yè)的生存空間還在縮小，所以新進入者一定要經(jīng)過三思而再行動。

　　中輪拖作為大小輪拖的中間產(chǎn)品，近幾年市場一直在動蕩變化之中，由于需求的多變和幾個大型農(nóng)機企業(yè)均把主要精力放在大輪拖的爭奪上，所以導致中輪拖行業(yè)仍沒有行業(yè)霸主產(chǎn)生，當前行業(yè)前五位企業(yè)市場占有率均在15%~20%，競爭實力在伯仲之間。預計今后一段時期，中輪拖行業(yè)仍將處于群雄割據(jù)的的競爭環(huán)境，并且仍將會有大量的農(nóng)機具、小拖企業(yè)經(jīng)過產(chǎn)品升級、馬力延伸等方式加入中輪拖市場的角逐.混亂將是中輪拖行業(yè)的常態(tài)，市場呼喚行業(yè)領袖來整合市場資源，凈化競爭環(huán)境。

　　五、出口市場行情回暖，恢復常態(tài)仍需時日

　　隨著國際金融危機的逐漸消退，國內(nèi)產(chǎn)品出口外銷的市場環(huán)境在慢慢趨于好轉，從今年每月農(nóng)機產(chǎn)品出口數(shù)據(jù)看，國際市場上農(nóng)機產(chǎn)品需求正在緩慢恢復，一拖、福田、金馬等企業(yè)又開始重點關注出口貿(mào)易。據(jù)統(tǒng)計上半年大中輪拖出口數(shù)量突破了10000臺，同比增長近20%，預計全年拖拉機市場出口將沿著上升通道運行，大中輪拖出口量合計將達到19000~20000臺左右，同比增長超過10~15%；小輪拖出口5000~7000臺以上，同比增長20~25%左右。

　　從各馬力段實際表現(xiàn)來看，40-70馬力產(chǎn)品同比下滑4%，是****一個出現(xiàn)同比下降的功率區(qū)間，25-40馬力段、70-100馬段和100馬力以上產(chǎn)品同比都出現(xiàn)了較大幅度的提高。

　　出口市場的復蘇讓外向型企業(yè)欣喜，但當前拖拉機產(chǎn)品出口的數(shù)量仍然很小，外貿(mào)出口市場要恢復到2008年以前的水平，取決于國際金融危機退卻的速度和各國采取措施的效果，所以仍然需要企業(yè)耐心的等待。

　　六、盈利能力提高，經(jīng)營走強

　　國家農(nóng)機購置補貼政策效果在企業(yè)的經(jīng)營結果指標上逐漸顯現(xiàn)，有數(shù)據(jù)顯示，41家規(guī)模農(nóng)機企業(yè)上半年主營業(yè)務收入352億元，同比增長11.5%，實現(xiàn)利潤總額14.6億元，同比增長13%，利潤率4.1%，實現(xiàn)工業(yè)增加值11.19億元，同比增長33.36%，而成本同比下降10%，說明拖拉機行業(yè)在經(jīng)過近幾年的大規(guī)模投入后，現(xiàn)在已經(jīng)進入到了成本回收的階段。

　　今年原材料價格相對平穩(wěn)，企業(yè)通過加強管理和降低內(nèi)部運營成本，通過產(chǎn)品結構調(diào)整增加產(chǎn)品價值等因素是利潤增長的主要原因。

　　七、賬款高企、潛伏經(jīng)營風險

　　農(nóng)機補貼激活了市場潛在需求，得到了社會各界的贊同和認可，但執(zhí)行過程中資金結算滯后問題一直沒有得到有效的解決，同時也是**受農(nóng)機企業(yè)詬病的一個問題。截止6月末41家規(guī)模企業(yè)應收帳款總額61億元，同比上升了31%，比較收入和應收增長幅度，就會發(fā)現(xiàn)無論是行業(yè)還是各重點企業(yè)，應收帳款的增長幅度都遠高于收入的增長幅度，說明國家三令五申要求加快補貼資金結算的政策要求仍沒有很好的落實，另外產(chǎn)成品庫存近39億，同比增長50%。應收和存貨都將占用企業(yè)的大量流動資金，在今年拖拉機社會實銷量減小的情況下，產(chǎn)成品庫存大量增加和應收高企將使企業(yè)的經(jīng)營形勢惡化，潛在的經(jīng)營風險加大。

　　八、下半年競爭形勢分析

　　下半年仍有55億的農(nóng)機補貼資金作保障，農(nóng)機行業(yè)整體需求情況同比將有所增長，但上半年囤積在渠道內(nèi)和企業(yè)內(nèi)部的巨大的產(chǎn)成品庫存將促使企業(yè)進行降價促銷，所以下半年農(nóng)機產(chǎn)品各主銷區(qū)極有可能出現(xiàn)惡性競爭的局面，實力強大的企業(yè)將趁機進行行業(yè)清洗。